О выгоде приобретения инвестиционных монет рассказал директор БКС Премьер в Ставрополе Станислав Григорьев.
Инвестиционные монеты сегодня можно приобрести в любом крупном банке в России. Помимо стоимости непосредственно как кусочка драгоценного металла, они обладают стоимостью монеты, то есть изначально имеют художественную и коллекционную, нумизматическую ценность.
При этом рост цены инвестиционных монет происходит не только вследствие роста стоимости металла, из которого они изготовлены, но и вследствие ограниченности тиража. Рано или поздно монеты начнут пропадать с рынка (их будут переплавлять, терять, дарить за рубеж и т.д.), то есть предложение будет уменьшаться, а спрос почти наверняка увеличиваться, и как следствие — рост цены на такие редкие монеты.
И потом, стоимость инвестиционных монет мало подвержена кризисам и инфляции, можно практически на 100% быть уверенным, что деньги «не сгорят». Финансовая политика государства и экономические потрясения, разумеется, влияют на курсовую стоимость монет, но в долгосрочной перспективе их цена может показать рост.
При этом не будем идеалистами и в данном варианте — прежде всего монеты надо где-то хранить, а это дополнительные расходы. Вариант хранения «под подушкой» по понятным причинам эксперт не рассматривает. В наше время это примерно то же самое, что зарыть клад в землю и через пару месяцев забыть то место, куда вы зарыли свои монеты.
А покупка к себе домой сейфа или аренда банковской ячейки в депозитарии не бесплатные услуги — насколько быстро вы сможете окупить данные расходы? И потом, не забывайте, что монеты, как правило, могут вырасти в цене в долгосрочной перспективе, при инвестициях не менее чем на 3 года. Готовы ли вы инвестировать на такой срок?
Все плюсы и минусы инвестиций в монеты есть и у вложения денег в слитки из драгоценных металлов, которые также свободно можно приобрести в крупных российских банках. При этом в случае слитка драгметалл считается простым товаром, а это значит, что при продаже слитка инвестор должен будет выплатить государству НДС в размере 18% от стоимости «товара».
Вы уверены, что ваш слиток вырастет минимум на 18% за предполагаемый вами срок инвестиций? Ведь чтобы покрыть данный налог, чтобы ваша инвестиция была хотя бы не убыточной (пока что вообще забудем о прибыльности!) необходимо, чтобы металл вырос в стоимости на 18%! Конечно, статистика неумолима и играет она в данном случае на стороне инвестора, говоря, что в долгосрочной перспективе стоимость золота только растет, но насколько вы готовы ждать?
Как видите, данный вид инвестирования рассчитан на ещё более долгосрочный период, чем у монет, примерно от 5 лет, так как сопутствующие расходы на драгоценные слитки могут перекрыть всю предполагаемую прибыль в коротко- и среднесрочной перспективе.
Ну, а если вы все-таки категорически хотите инвестировать только в слитки из драгоценных металлов, но не хотите переплачивать НДС, то придётся пожертвовать желанием подержать в своих собственных руках кусок драгоценного металла, за который вы только что заплатили — не выносите слиток из сертифицированного хранилища. Как же это сделать и где этот металл хранить?
Всё просто — сразу после покупки в банке слиток необходимо передать на хранение этому же банку с оформлением металлического счёта ответственного хранения, а последующую продажу также проводить без выноса слитка непосредственно за пределы банка, реализовав свой драгоценный металл (как правило, банку) и закрыв счёт ответственного хранения. В данной ситуации получается, что товар (слиток из драгметалла) вы теоретически и практически купили, но фактически и физически никогда его даже и не увидите, а потому можете и не платить НДС. Схема такого оформления инвестиций в металлы более широко известна как «открытие вклада обезличенного металлического счёта (ОМС)».
Но не забывайте учитывать, что, несмотря на слово «вклад», вы вложили деньги в драгоценный металл, а не на банковский счёт. А стоимость металла может как вырасти, принеся вам доход, так и уменьшиться, принеся убыток.
Никакого страхования таких «вкладов», разумеется, не существует. Однако «сладкой пилюлей» в данном случае является то, что за невозможность видеть свой слиток и, доверяя свои деньги, инвестированные в металл, банку, инвестор может рассчитывать на дополнительное вознаграждение (кроме разницы в стоимости покупки и продажи металла) в размере, в зависимости от банка и срока действия вклада, как правило, от 1 до 5% годовых.
И на сегодняшний день ОМС — самый популярный вид «драгоценных» инвестиций среди граждан. Для его открытия чаще всего достаточно только паспорт и денежные средства, которые вы желаете перевести в благородный металл. Поэтому остановимся на плюсах и минусах ОМС подробнее.
Преимущества ОМС:
в отличие от инвестиций в слитки отсутствует НДС (если только не забирать из ОМС деньги в слитках, а не в наличности);
в отличие от инвестиций в слитки и монеты отсутствуют расходы на хранение;
в отличие от инвестиций в слитки и монеты — высокая ликвидность;
возможность получения дополнительного дохода в виде процентов, начисляемых банков на счет в виде граммов металла (как на обычный вклад, только не в валюте, а в граммах металла);
возможность получения налогового вычета при продаже обезличенного металла, находившегося в собственности менее 3 лет, а также отсутствие налогообложения при продаже обезличенного металла, находящегося в собственности более 3 лет. Речь идет о налоге на прибыль в виде разницы между ценой покупки и продажи металла. Налог с процентов взимается в любом случае.
Недостатки ОМС:
не покрываются системой страхования вкладов;
высокий спред цены покупки и продажи металла, особенно в крупнейших банках. Кроме того, наихудший спред именно в тех банках, которые предлагают доступный порог входа в ОМС.
Теперь о рекомендациях. Цены на металлы зависят, в первую очередь, от спроса на них — в нормальных условиях их добыча постоянна, а спрос имеет свойство расти и падать в силу разных факторов: политических событий, изменений в мировой экономике.
Если говорить о золоте, прослеживается обратная зависимость цен на золото от курса доллара — в большинстве случаев золото растет, когда доллар снижается. Поэтому при совершении любой операции, связанной с приобретением металлов, нужно обращать внимание на их текущее состояние цен и прогнозы аналитиков касательно дальнейшего поведения цены.
